Anche se potresti essere pronto a investire denaro e acquistare interessi per entrare in una partnership, probabilmente non vorrai dover pagare di nuovo quando ne esci. Tuttavia, se accetti un obbligo di ripristino del deficit, accetti di pagare una quantità di denaro potenzialmente illimitata in un momento futuro per uscire dalla partnership. Se il tuo contratto di partnership non ha un obbligo di ripristino del deficit, le tue perdite deducibili dalla partnership potrebbero essere limitate. Queste regole hanno chiuso le scappatoie nel codice fiscale che hanno consentito ai contribuenti di creare rifugi fiscali prendendo le perdite dalle società di persone.
Saldi del conto capitale
Ogni anno, una partnership o una società a responsabilità limitata con più membri alloca i propri profitti e perdite ai partner. Se la partnership o l’accordo operativo non specifica un metodo, la quota di ciascun partner si basa sul suo conto capitale. Tuttavia, la partnership può definire un metodo alternativo per la distribuzione di profitti e perdite che rifletta un diverso accordo economico. Ad esempio, due partner con saldi in conto capitale uguali potrebbero allocare il 75% dei profitti e delle perdite a uno dei partner se contribuisce al 75% dello sforzo richiesto per gestire l’attività.
Soggiornare nel nero
Se la società assegna una quota di perdita a un partner che fa sì che il saldo del suo conto sia negativo, deve riallocare la perdita ad altri partner con saldi positivi a meno che non abbia un obbligo di ripristino del deficit o una disposizione di compensazione del reddito qualificato. Un obbligo di ripristino del disavanzo richiede che un partner con un saldo del conto capitale negativo fornisca contributi sufficienti a portare il saldo del suo conto a zero quando liquida i suoi interessi di partnership, di solito entro 90 giorni o entro la fine dell’anno fiscale in cui vende i suoi interessi.
Rischio illimitato
I partner che accettano un obbligo illimitato di ripristino del disavanzo concordano essenzialmente di avere una responsabilità illimitata per i debiti e gli obblighi della società in un momento futuro. È un rischio finanziario sconosciuto e sostanziale e alcuni partner che lo accettano semplicemente non credono che accadrà mai. In cambio dell’assunzione di questo rischio, l’IRS consente alla società di allocare perdite deducibili ai partner che fanno sì che i loro saldi di conto capitale diventino negativi. È improbabile che le perdite vengano utilizzate come scudo fiscale, poiché il partner deve guadagnare o contribuire a sufficienza per compensare le perdite prima di poter uscire dalla partnership.
Tuffo temporaneo consentito
In assenza di un accordo per il ripristino del disavanzo, il saldo del conto capitale di un partner può diventare negativo in un dato anno se i partner accettano una disposizione di compensazione del reddito qualificato. Quando un partner ha un saldo in conto capitale negativo inaspettato che non ha l’obbligo di ripristinare, la società deve allocare il reddito al partner per portare a zero il saldo del suo conto il più rapidamente possibile. Fino a quando ciò non accadrà, non potranno più essere attribuite perdite sul suo conto mentre gli altri partner hanno saldi in conto capitale positivi.