Le spese legali derivano dalla contabilità legale, un sistema di contabilità utilizzato dal settore assicurativo negli Stati Uniti. La maggior parte considera la contabilità legale più conservativa della contabilità basata su principi contabili generalmente accettati. La posizione conservatrice deriva dal fatto che le compagnie di assicurazione, a differenza delle imprese di altri settori, devono pagare una parte dei loro profitti e restituire gli investimenti agli assicurati che subiscono una perdita. Di conseguenza, i coefficienti di spesa calcolati con i due metodi differiscono.
Differenze
Sia il coefficiente di spesa legale che il coefficiente di spesa GAAP derivano dai premi guadagnati – i rapporti di spesa legale dai premi netti contabilizzati; Rapporti di spesa GAAP dai premi netti guadagnati. Secondo la contabilità legale, una compagnia di assicurazioni differisce la maggior parte delle sue spese di sottoscrizione, mentre secondo i GAAP ne differisce solo una parte. Quando i premi aumentano rapidamente, l’indice di spesa GAAP supera l’indice di spesa legale. Le compagnie di assicurazione includono entrambi i coefficienti di spesa nei loro rendiconti finanziari dettagliati, tipicamente suddivisi per principio contabile, ad esempio “Base GAAP” e “Base giuridica”.
Rapporto di spesa legale
Una compagnia di assicurazioni calcola il coefficiente di spesa legale sommando i costi totali di acquisizione dei propri assicurati al costo totale di sottoscrizione delle proprie polizze. Le compagnie di assicurazione dividono questa somma per il premio guadagnato. Pertanto il coefficiente di spesa legale rappresenta la somma dei costi di acquisizione e sottoscrizione relativi al premio guadagnato. Le metodologie di contabilità legale determinano il premio guadagnato utilizzando i premi netti contabilizzati sulle polizze. I premi netti contabilizzati detraggono commissioni e costi di riassicurazione.
Rapporto di spesa GAAP
Come l’indice di spesa legale, l’indice di spesa GAAP rappresenta la somma dei costi di acquisizione totali e delle spese di sottoscrizione totali relative al premio guadagnato, ma questo calcolo del premio guadagnato utilizza il premio netto guadagnato secondo GAAP per determinarlo. Le compagnie di assicurazione calcolano il coefficiente di spesa GAAP dividendo la somma delle spese totali di acquisizione e sottoscrizione per i premi netti guadagnati. Le società determinano il premio guadagnato in base ai GAAP adeguando annualmente i premi netti in base alla responsabilità del premio non acquisito della compagnia di assicurazioni.
Contabilità legale
I principi contabili legali, utilizzati dalle compagnie di assicurazione, sono considerati più conservativi dei GAAP. Questo perché le compagnie di assicurazione prima o poi devono pagare i benefici alla maggior parte degli assicurati. Pertanto, devono adottare tutte le misure possibili per rimanere solventi. I SAP variano leggermente a seconda dello stato, ma sono generalmente utilizzati da tutte le compagnie di assicurazione negli Stati Uniti.