Ogni azienda ha bisogno di contanti, ma la tua azienda potrebbe avere l’invidiabile problema di troppa liquidità, ovvero più denaro di quanto necessario per finanziare le operazioni quotidiane e coprire le fluttuazioni del ciclo economico. Le aziende che si trovano in una situazione del genere spesso trovano un posto per “parcheggiare” il denaro in eccesso fino a quando non è necessario. I titoli negoziabili sono un comune parcheggio.
Quando i contanti si accumulano
L’azienda tipica ha bisogno di contanti ogni giorno, per qualsiasi cosa, dal pagamento dell’affitto e dello stipendio dei dipendenti all’ordinazione dell’inventario e al rimborso dei resi ai clienti. Le aziende sane mantengono una riserva di cassa in modo da non essere scoperte e costrette a contrarre prestiti per coprire i costi operativi. Se la tua azienda sta prosperando, puoi finire per portare molto più denaro del necessario e la tua riserva inizia ad aumentare. Negli affari, avere molti soldi extra in giro non è necessariamente una buona cosa. Quella liquidità è una risorsa che la tua azienda non utilizza per generare entrate.
Perché è un problema
Supponiamo che tu concluda che la tua azienda ha bisogno di un saldo di cassa di circa $ 20,000, ma in questo momento hai $ 50,000 nel conto corrente della tua azienda. Salvo circostanze impreviste, significa che hai $ 30,000 seduti lì che non verranno mai toccati. I conti correnti non guadagnano molto in termini di interessi, quando ne guadagnano affatto, quindi $ 30,000 non fanno molto per la tua azienda. Se potessi trovare un investimento a basso rischio, potresti guadagnare denaro con quel denaro extra. Supponiamo che tu lo metta in obbligazioni municipali pagando solo il 2% di interesse. Sarebbero $ 600 all’anno, senza alcuno sforzo da parte tua.
Titoli negoziabili
I titoli negoziabili sono azioni, obbligazioni, fondi del mercato monetario e altri strumenti finanziari altamente liquidi, il che significa che puoi venderli in un attimo. Questo li rende buoni come i contanti. Potresti prendere $ 30,000 extra della tua azienda e usarli per acquistare obbligazioni governative o societarie di alto livello o azioni di un titolo stabile che paga dividendi. Metti questi titoli nel tuo bilancio come attività e la tua azienda raccoglie pagamenti di interessi e dividendi. Quando vendi titoli che sono aumentati di valore, la tua azienda realizza un profitto.
È ora di vendere
La cosa fondamentale di investire il denaro in eccesso della tua azienda in titoli negoziabili, al contrario di altri tipi di investimenti, è che puoi ottenere facilmente i tuoi soldi. C’è sempre qualcuno pronto a comprarli; questo è ciò che li rende “commerciabili”. Forse hai bisogno di contanti perché alcuni clienti non hanno pagato le bollette o perché devi ordinare inventario extra per saltare su un aumento della domanda, o forse vuoi acquistare nuove attrezzature. Qualunque sia la ragione, puoi ottenere quel denaro semplicemente vendendo alcuni dei tuoi titoli negoziabili.