Quando un’azienda fornisce benefici pensionistici ai dipendenti, spesso fornisce benefici pensionistici aggiuntivi a dirigenti selezionati, che potrebbero anche essere i proprietari della piccola impresa. Per pagare questi benefici, le aziende stipulano polizze di assicurazione sulla vita per i dirigenti e poi ritirano o prendono in prestito contro i flussi di cassa dell’assicurazione sulla vita di proprietà della società. Prendere in prestito da una polizza può evitare alcune sanzioni governative, ma prendere in prestito troppo può far decadere la polizza di assicurazione sulla vita.
Assicurazione sulla vita di proprietà della società
L’assicurazione sulla vita di proprietà della società è una polizza di assicurazione sulla vita che una società stipula sulla vita di un dipendente. La compagnia paga i premi assicurativi ed è sia proprietaria che beneficiaria della polizza. Oltre ad essere nominato come assicurato, il dipendente non ha alcun interesse nella polizza. A seconda dello stato in cui si trova l’azienda, potrebbe non essere necessaria l’autorizzazione di un dipendente e potrebbe non essere necessario informare un dipendente che l’azienda ha stipulato una politica sulla sua vita.
Piano pensionistico esecutivo supplementare
L’Internal Revenue Service limita la quantità di denaro che un dirigente può risparmiare in una pensione, 401 (k) o conto pensione individuale. Per fornire un reddito pensionistico superiore a quello consentito dai limiti IRS, un’azienda può creare un altro piano pensionistico solo per un dirigente chiamato piano pensionistico esecutivo supplementare o SERP. L’azienda paga per la SERP stipulando una polizza di assicurazione sulla vita sul dirigente che costruisce il valore in contanti su base fiscale differita. Quando il dirigente va in pensione, la società ritira i soldi contro i flussi di cassa della polizza assicurativa per pagare i suoi benefici pensionistici. Quando muore, i proventi rimanenti della polizza compensano il costo della fornitura della SERP e potrebbero pagare un beneficio in caso di morte a un sopravvissuto.
Prestito contro una politica
Invece di prelevare dai flussi di cassa di una polizza di assicurazione sulla vita di proprietà della società, una società può prendere in prestito contro la polizza per pagare il beneficio del dirigente. Se l’esecutivo non ha compiuto 59 anni e mezzo, la società deve al governo un ulteriore 1% dell’importo che ritira dalla polizza come penale per il ritiro anticipato. Tuttavia, se la società prende in prestito contro la polizza invece di ritirarsi da essa, non deve alcuna penale.
Conseguenze del prestito eccessivo
Se una società prende troppo in prestito per i flussi di cassa di un’assicurazione sulla vita di proprietà della società, potrebbe far decadere la polizza o potrebbe essere soggetta a tasse sull’eccedenza. L’interesse che un’azienda paga su un prestito contro una polizza di assicurazione sulla vita viene aggiunto al capitale del prestito. Se l’importo del prestito più gli interessi più eventuali prelievi effettuati dalla società a fronte della polizza eccedono l’importo che la società ha pagato in premi, l’IRS tratta l’eccedenza come una distribuzione immediatamente tassabile senza una detrazione fiscale corrispondente. Alcune politiche scadono automaticamente se ciò si verifica e l’azienda perde il suo metodo di pagamento dei vantaggi SERP.