Un’azienda che acquista, vende e immagazzina l’inventario deve decidere come calcolare il costo dei materiali utilizzati per la produzione o la vendita e come valutare l’eventuale inventario rimanente alla fine del periodo contabile. I tre metodi di determinazione dei costi principali sono LIFO, o last in, first out; FIFO – primo dentro, primo fuori; e AVCO o costo medio. Il metodo scelto non ha necessariamente alcuna relazione con il movimento fisico dei materiali, ma deve essere utilizzato in modo coerente da un periodo all’altro.
Definizione
Il metodo del costo LIFO considera il costo degli acquisti correnti come il più significativo quando si confrontano i costi con i ricavi. Il suo effetto è che i materiali vengono emessi dai negozi e addebitati a WIP, o lavori in corso, al prezzo più recente, mentre gli articoli rimanenti nelle scorte sono valutati ai costi più vecchi.
LIFO perpetuo e periodico
Una società può gestire un sistema di inventario perpetuo, in cui il nuovo saldo viene calcolato dopo ogni movimento di scorte, o un sistema periodico in cui l’inventario viene aggiornato e valutato alla fine del periodo di rendicontazione. Ad esempio, un’azienda acquista dieci articoli a $ 5 ciascuno il primo del mese, ne vende cinque il giorno successivo e ne acquista altri dieci a $ 7 ciascuno alla fine del mese. Con il sistema perpetuo, il costo delle merci vendute è di cinque articoli a $ 5 ciascuno, o $ 25. L’inventario rimanente è composto da cinque articoli da $ 5 ciascuno e dieci da $ 7 ciascuno, per un totale di $ 95. Utilizzando il metodo LIFO periodico, il costo delle cinque vendite verrebbe registrato solo alla fine del periodo e al costo più recente. Il costo del venduto sarebbe quindi cinque articoli da $ 7 ciascuno, o $ 35, e l’inventario rimanente sarebbe composto da dieci articoli da $ 5 ciascuno più cinque articoli da $ 7 ciascuno, per un totale di $ 85.
Vantaggi
Il metodo LIFO garantisce che in condizioni inflazionistiche, l’aumento dei costi venga applicato all’aumento dei prezzi di vendita. L’effetto è quello di ridurre i profitti e quindi le tasse, fornendo capitale circolante aggiuntivo per l’azienda finché le condizioni prevalgono. La logica è che le scorte devono essere sostituite ai prezzi correnti, quindi ha senso calcolare i costi di produzione al costo di sostituzione dei materiali. LIFO può anche essere appropriato per aziende come le raffinerie di petrolio o di zucchero che utilizzano materiali sfusi, rendendo impossibile l’identificazione delle singole unità acquistate.
Svantaggi
LIFO si traduce in una valutazione obsoleta delle scorte di chiusura, che si basa sui costi più vecchi sostenuti. A causa di ciò e del suo ruolo nella riduzione dei profitti, LIFO è vietato dagli standard internazionali di rendicontazione finanziaria, sebbene sia consentito negli Stati Uniti con l’approvazione dell’IRS. Se approvato per l’uso, l’IRS insiste sul fatto che LIFO viene applicato a tutti gli anni successivi a meno che non autorizzino un sistema diverso. LIFO consente ai manager di manipolare i profitti in un solo anno consentendo alle scorte di scendere al di sotto dei livelli normali, in modo che possano utilizzare le scorte più vecchie a prezzi inferiori per ridurre i costi di vendita e aumentare i profitti. In tal caso è necessario darne indicazione nelle note al bilancio.
Alternative
FIFO e AVCO sono i metodi di determinazione dei costi alternativi. L’AVCO è anche noto come costo medio ponderato. I tre metodi producono diversi livelli di COGS, profitto e inventario di chiusura. Ad esempio, un’azienda acquista due aspirapolvere, uno a $ 200 il 1 ° gennaio e uno a $ 210 il 10 gennaio e ne vende uno a un cliente per $ 300 il 15 gennaio. Sotto FIFO, il COGS è di $ 200 – il costo del primo addetto alle pulizie acquistato – il profitto è quindi di $ 300 meno $ 200, o $ 100, e il valore dell’inventario di chiusura è di $ 210 o il costo del secondo addetto alle pulizie. Utilizzando LIFO con il sistema periodico o perpetuo, il COGS è il costo del secondo pulitore, o $ 210. Il profitto è quindi ($ 300 – $ 210) o $ 90 e la valutazione dell’inventario di chiusura è $ 200. Il costo medio darebbe il COGS come ($ 200 + $ 210) / 2 o $ 205, il profitto come $ 95 e l’inventario finale come $ 205.